2020珠海华润银行招聘考试公共基础考试考前辅导资料解析（二）

第二章：银行经营环境
 
　　本章考情分析
　　1．学习本章的目的与要求：了解当今所处的经济、金融等经营环境及经济结构状况；
　　掌握宏观经济发展目标及其衡量指标；熟悉金融环境对商业银行的直接影响和间接影响；掌握货币政策的概念、目标、工具。
　　2．本章在考试中的地位：本章在考试中非常重要，其分数一般在分左右；在历年考试中，本章的试题在单项选择题、多项选择题、判断题等客观题题型中均占一定比重。
　　3．本章主要内容：经济环境、金融环境对商业银行的直接影响和间接影响；金融市场、金融工具和货币政策等有关问题
　　4．本章重点与难点是：
　　金融市场的功能与种类；
　　金融工具的概念与种类；
　　货币政策的概念、最终目标、中介目标和操作目标及工具 、基础货币、
　　5．复习方法：应在精读教材的基础上，建议多做些练习题目。

　　*9节　经济环境
　　1．宏观经济运行
　　宏观经济状况包括经济发展水平、状况和前景等方面。
　　其一，宏观经济发展目标及其衡量指标
　　宏观经济发展的总体目标：一般包括四个，即经济增长、充分就业、物价稳定和国际收支平衡。（货币政策目标与其一致）
　　这四大目标分别通过国内生产总值(GDP)、失业率、通货膨胀率和国际收支等指标来衡量。
　　经济增长：是指一个特定时期内一国(或地区)经济产出和居民收入的增长。
　　衡量经济增长的宏观经济指标是国内生产总值(GDP)，它是指一国(或地区)所有常住居民在一定时期内生产活动的最终成果，即指在一国的领土范围内，本国居民和外国居民在一定时期内所生产的、以市场价格表示的产品和劳务总值。GDP是衡量一国(或地区)整体经济状况的主要指标，GDP增长率是反映一定时期经济发展水平变化程度的动态指标。
　　在国内生产总值的定义中区分国内生产和国外生产，一般以“常住居民”为标准只有常住居民在一年内生产产品和提供劳务所得到的收入，才计算在本国的国内生产总值之内。常住居民是指居住在本国的公民、暂居外国的本国公民和长期居住在本国但未加入本国国籍的居民。
　　充分就业：其宏观经济衡量指标是失业率。失业率是指劳动力人口中失业人数所占的百分比，劳动力人口是指年龄在16岁以上具有劳动能力的人的全体。
　　物价稳定：是要保持物价总水平的大体稳定，避免出现高通货膨胀(物价有三种表现形式)。
　　衡量物价稳定宏观经济指标是通货膨胀率。一般说来，常用的指标有三种：消费者物价指数、生产者物价指数、国内生产总值物价平减指数。
　　与通货膨胀一样，通货紧缩也是货币供求失衡、物价不稳定的一种表现，是物价持续、普遍、明显地下降，对整个经济增长也同样有着不利的影响。
　　国际收支平衡：是指国际收支差额处于一个相对合理的范围内，既无巨额的国际收支赤字，又无巨额的国际收支盈余。（并非完全相等―――判断正误）
　　国际收支包括经常项目和资本项目。
　　其二，经济周期
　　经济周期一般分为四个阶段：繁荣、衰退、萧条和复苏。

　　2．经济结构
　　其一，产业结构
　　其二，消费投资结构
　　其中，消费包括私人消费和政府消费两部分

　　3.经济全球化

　　第二节 金融环境
　　1．金融市场
　　什么是金融市场？金融市场是金融工具交易的场所。
　　主要包括货币市场、债券市场、股票市场、外汇市场、期货市场、黄金市场等。
　　关于金融市场功能：
　　货币资金融通功能、优化资源配置功能、风险分散与风险管理功能、经济调节功能、定价功能。
　　其中融通货币资金是金融市场最主要、最基本的功能。
　　关于金融市场的种类：
　　按金融工具的期限划分，金融市场可分为货币市场（一年以内、含）和资本市场。
　　按具体的交易工具类型划分，金融市场可分为债券市场、票据市场、外汇市场、股票市场、黄金市场、保险市场等。
　　金融工具交易的阶段来划分，金融市场可分为发行市场（初级市场或一级市场）和流通市场（也称为二级市场即买卖转让的市场。）
　　按交割时间划分，金融市场可分为现货市场当日成交（即当日、次日或隔日等几日内进行交割）和期货市场（约定时间交割）。
　　按交易活动是否在固定的场所进行，金融市场可分为场内交易市场（有固定场所、有组织、有制度）和场外交易市场（没有固定交易场所）
　　关于我国的金融市场情况：
　　从市场类型看，我国货币市场主要包括：银行间同业拆借市场、银行间债券回购市场和票据市场。资本市场是指以长期金融工具为媒介进行的、期限在一年以上的长期资金融通市场，主要包括债券市场和股票市场。
　　从市场层次看，以银行间市场为主体的场外交易市场与以交易所市场为主体的场内交易市场相互补充，共同发展。
　　其中：货币市场情况
　　1984年同业拆借市场开始，1996年1月，全国统一的同业拆借市场形成
　　l997年6月，依托同业拆借市场的债券回购业务获准开展。
　　资本市场情况：
　　1990年底，上海证券交易所和深圳证券交易所先后成立。标志着我国股票市场正式形成．l997年6月，银行间债券市场成立，
　　其他市场情况：
　　1994年4月，全国统一的银行间外汇市场建立
　　2002年10月，上海黄金交易所成立
　　目前已有上海期货交易所、大连商品交易所和郑州商品交易所3家期货交易所
　　2006年9月在上海成立了中国金融期货交易所
　　1980年恢复国内保险业
　　（以上相关的、重要的时间概念应掌握）

　　2．金融工具（按期限长短分、按融资方式分、按拥有的权利划分、按职能分）
　　金融工具是用来证明融资双方权利义务的条约。
　　金融工具的种类：
　　按期限的长短划分 可分为短期金融工具和长期金融工具。
　　按融资方式划分 可分为直接融资工具和间接融资工具。
　　按投资者所拥有的权利划分 可分为债权工具、股权工具和混合工具。
　　①债券：可分为企业债、国债和金融债三大类。
　　②股票：持有者不能以任何理由要求退还股本，只能通过证券市场将股票转让和出售。
　　③可转换公司债券
　　④证券投资基金
　　按金融工具的职能划分可分为三类：
　　*9类是用于投资和筹资的工具，如股票、债券等：
　　第二类是用于支付、便于商品流通的金融工具，主要指各种票据；
　　第三类是用于保值、投机等目的的工具，如期权、期货等衍生金融工具。

　　3．※货币政策
　　货币政策是申央银行为实现特定经济目标而采用的控制和调节货币、信用及利率等方针和措施的总称，是国家调节和控制宏观经济的主要手段之一。商业银行是货币政策的主要传导媒介和最主要的传导体。
　　货币政策由货币政策目标和货币政策工具两部分内容构成。
　　货币政策目标包括最终目标、中介目标和操作目标
　　其一，货币政策目标
　　最终目标：
　　国民经济发展的总体目标包括经济增长、充分就业、物价稳定和国际收支平衡四大目标。作为国家宏观经济政策重要组成部分的货币政策，其最终目标也是这四大目标。这四大目标之间既有统一性，也有矛盾性，在不同的环境中，货币政策的最终目标应该有所侧重。
　　《中国人民银行法》明确规定，我国的货币政策目标是“保持货币币值稳定，并以此促进经济增长”。
　　操作目标和中介目标
　　现阶段我国货币政策的操作目标是基础货币，中介目标是货币供应量。
　　基础货币又称为高能货币，是指具有使货币总量成倍扩张或收缩能力的货币，由中央银行发行的现金通货和吸收的金融机构存款构成。
　　我国基础货币由三部分构成：金融机构存入中国人民银行的存款准备金、流通中的现金和金融机构的库存现金。
　　货币供应量是指某个时点上全社会承担流通和支付手段的货币存量。