2019年注册会计师考试《财务成本管理》预习试题及答案2

　　A.机会成本

　　B.管理成本

　　C.短缺成本

　　D.交易成本

　　【答案】A

　　【解析】在成本分析模式下，确定最佳现金持有量的相关成本主要有机会成本和短缺成 本;在随机模式下确定最佳现金持有量的相关成本包括机会成本和交易成本。

　　【例题·多选题】存货模式和随机模式是确定最佳现金持有量的两种方法。对这两种方 法的以下表述中，正确的有( )。

　　A.两种方法都考虑了现金的交易成本和机会成本

　　B.存货模式简单、直观，比随机模式有更广泛的适用性

　　C.随机模式可以在企业现金未来需要总量和收支不可预测的情况下使用

　　D.随机模式确定的现金持有量，更易受到管理人员主观判断的影响

　　【答案】ACD

　　【解析】根据计算公式可知，确定最佳现金持有量的存货模式考虑了机会成本和转换成本，随机模式考虑了每次有价证券的固定转换成本(由此可知，考虑了交易成本)以及有价证券的日利息率(由此可知，考虑了机会成本)，所以 A 的说法正确;现金持有量的存货模式是一种简单、直观的确定最佳现金持有量的方法，但是，由于其假设现金的流出量稳定不 变，而实际上这是很少的，因此其普遍应用性较差，所以 B 的说法错误;随机模式建立在企业的现金未来需求总量和收支不可预测的前提下，所以 C 的说法正确;而现金存量下限的确定要受到企业每日的最低现金需要、管理人员的风险承受倾向等因素的影响，所以 D 的说法是正确的。

　　考点五：应收账款信用政策的制定

　　【例题·单选题】企业信用政策的内容不包括( )。

　　A.确定信用期间

　　B.确定信用标准

　　C.确定现金折扣政策

　　D.确定收账方法

　　【答案】D

　　【解析】确定收账方法是收账政策的主要内容，而不是信用政策的内容。

　　“5C”系统

　　【例题·单选题】根据“5C”系统原理，在确定信用标准时，应掌握客户能力方面的信 息。下列各项中最能反映客户“能力”的是( )。

　　A.流动资产的数量、质量及与流动负债的比例

　　B.获取现金流量的能力

　　C.财务状况

　　D.获利能力

　　【答案】A

　　【解析】所谓“5C”系统，是评估顾客信用品质的五个方面，即“品质”、“能力”、“资本”、“抵押”和“条件”。“品质”指顾客的信誉，即履行偿债义务的可能性;“能力”指顾客的偿债能力，即其流动资产的数量和质量以及与流动负债的比例;“资本”指顾客的财务实力和财务状况，表明着顾客可能偿还债务的背景;“抵押”指顾客拒付款项或无力支付款项时能被用作抵押的资产条件;“条件”指可能影响顾客付款能力的经济环境。

　　【例题·单选题】在依据“5C”系统原理确定信用标准时，应掌握客户“能力”方面的 信息，下列各项指标中最能反映客户“能力”的是( )。

　　A.净经营资产利润率

　　B.杠杆贡献率

　　C.现金流量比率

　　D.长期资本负债率

　　【答案】C

　　【解析】所谓“5C”系统是指评估顾客信用品质的五个方面，即品质，能力，资本，抵押，条件。其中“能力”指顾客的偿债能力，即其流动资产的数量和质量以及与流动负债的 比例,所以应主要指短期偿债能力;所有选项中只有选项C属于短期偿债能力的指标。

　　信用期间和现金折扣政策的决策

　　【例题·单选题】甲公司全年销售额为 30 000 元(一年按 300 天计算)，信用政策是 1/20、

　　n/30，平均有 40%的顾客(按销售额计算)享受现金折扣优惠，没有顾客逾期付款。甲公司应收账款的年平均余额是( )元。

　　A.2000 B.2400 C.2600 D.3000

　　【答案】C

　　【解析】平均收现期=20×40%+30×60%=26(天)

　　应收账款年平均余额=日销售额×平均收现期=30000/300×26=2600(元)。

　　【例题·多选题】在信用期间、现金折扣的决策中，须考虑的因素有( )。

　　A.货款结算需要的时间差

　　B.公司所得税税率

　　C.销售增加引起的存货占用资金的应计利息增减变化

　　D.应收账款占用资金的应计利息

　　【答案】CD

　　【解析】在信用期间、现金折扣的决策中，主要考虑改变信用政策增加的收益与改变信用政策增加的成本之间的权衡，增加成本中最重要的是应收账款占用资金的应计利息，如果 再进一步分析的话要考虑存货增减变动引起的存货占用资金的机会成本的变化。